Rinkų apžvalga 2019-10-14. Tegul uncertaintynčius būna su tavimi!
2019-10-14. Na va čia tai politikai pasistengė, visi į vieną dūdą pūtė. Ir JAV, ir Kinijos, Ir Jungtinės Karalystės vadai ir derybininkai pažėrė gerų naujienų investuotojams. Šampanas liejosi, viskas kilo, auksas krito. Bitcoin – krito.
Bet šampanas jau pasibaigė, o šią savaitę laukia nauji iššūkiai. Kaip ir kiekvieną kartą. Todėl šampaną visada laikykite atidarytą. Karlas sako, Karlas žino!
Muitų kare turime mažą pertraukėlę, bet esmė nesikeičia. Kaip jau sakėm, gerą naujieną keis bloga ir atvirkščiai. Svyravimai rinkoje neišvengiami. Bet investuotojai jau aprimo, baimė apleidžia rinką:
| Indeksas | Savaitės pokytis | Pokytis nuo metų pradžios |
|---|---|---|
| Dow Jones Industrial Average | 0.9% | 15.0% |
| S&P 500 Index | 0.6% | 18.5% |
| NASDAQ | 0.9% | 21.4% |
Labai panašu, kad pasaulinės konkrečios šalies ekonomikos recesijos šiemet jau nesulauksime ir ši tema antraštėse išsitęs ir per visus 2020 metus. Duokdie, gal įvyks greičiau. O tai jau nusibodo kalbos, o ji kaip neateina, taip neateina.
Bet ims kada ir driokstels. Ir, kaip visada, netikėtai!
Dow Jones Transportation Average indeksas savaitiniame grafike labiau linkęs į down trendą, tačiau turi stiprų palaikymą. Recesijos kol kas nematome.
Kinijai prekybos derybos yra labai aktualios ir nusileisti valstijoms šalis nenori. Jos metinio BVP augimo tempas lėtėja. O prekyba turi didelę įtaką bendram produktui.
***
Tačiau mes ne kartą sakėm, kad Kinijos BVP augimo tempas yra per didelis tokiai valstybei ir mes matome ne augimo tempo lėtėjimą, o normalizavimąsi. Kaip sako prancūzų patarlė, nedramatizuokime durų… Viskas su tais kitaicais tvarkoje.
Kinijos BVP metinis augimo tempas:
source: tradingeconomics.com
Laivų fraktų indeksas Baltic Dry yra kelerių metų aukštumose, tai tarptautinė prekyba vyksta pilnu tempu ir niekas čia stabdyti kol kas nesiruošia:
Vokiečių žiniasklaida šiek tiek patrolino ECB vadovą Mario Draghi. Tai atrodė maždaug taip:
Į ką Mario Draghi atsakė: „negative rates are necessary instruments of monetary policy. It has created a lot of positive effects. How do we speed up these effects so that interest rates can go up? The answer is fiscal policy.”
Ir jis labai teisus, ES politikams primindamas, kad ECB monetarinė politika ir mokesčių kėlimas visam regione yra sunkiai suderinami dalykai….
FED’ams daug lengviau. Donald Trump sumažino mokesčius, lengva ranka spausdinami pinigai tarpbankinės rinkos likvidumui užtikrinti. O investuotojai šį reikalą supranta kaip gerus būsimus 3Q kompanijų veiklos rezultatus, kurių skelbimo sesija netrukus prasidės.
Bulių rinka JAV akcijų biržose tarsi savaime užprogramuota artimiausiu metu. Tačiau šie šampano burbuliukai kažkada nustos veikti ir prasidės pagirios. Bet tai dar bus… kažkada…
Šią savaitę
Amerikoje mus domins mažmeninė prekyba ir pramonės produkcija. Taip pat svarbūs, kaip sako Vaidotas, bus statybų leidimų ir pradėtų statyti pastatų indeksai. Baltic Dry kyla, tai reikia manyti, kad Verslo atsargos irgi išaugs.
Iš JK bus įdomūs darbo rinkos rodikliai, infliacija, mažmeninkų pardavimų ir kainų indeksai, gamybininkų kainos. Euro zonoje lauksime gamybos produkcijos indekso ir prekybos balanso bei infliacijos. Šveicarijoje bus įdomus prekybos balansas.
Kinija. Olaisončaina, kaip sakoma. O čia rodiklių bus daug ir visi svarbūs. 3Q BVP rodikliai. Visi skies į papmersus, kad mažėja, mes sakom, kad labai gerai. O va, kad mažėja prekybos balansas, jau blogiau. Prognozės – eilinis sumažėjimas. Tiesioginės užsienio investicijos, infliacija, mažmeninė prekyba, gamintojai – viskas all eyes.
Ir prasideda JAV kompanijų 3Q veiklos rezultatų skelbimų sesija. Tradiciškai laukiama bankų pranešimų. Ir jau šį antradienį sulauksime. Pirmadienį štatai dar baiginės šampano likučius, nes gi Kolumbas privežė, reikia atšvęsti…
Žaliavos
Naftos rinka nejautriai sureagavo į praėjusias atakas prieš Saudo Arabijos naftos struktūras ir laivus. Panašu, kad saugumo klausimą nuslopina auganti naftos pasiūla. Spalį gavybą pradėjo Norvegijos Johano Sverdrupo projektas. Planuojama, kad gavyba jame pasieks 440 kb/d iki 2020 m. vidurio.
WTI naftos ateities sandorių kaina down trende:
Aukso kaina nebekyla, rodydama, kad investuotojai traukiasi iš safe Haven ir vėl perka akcijas.
Sidabro ateities sandorių savaitiniame grafike suveikė 1 Išminčiaus pardavimo signalas. Stopas @18.815.
Vario fjūčerių kaina down trende. Ši žaliava dar nerodo pasaulinės ekonomikos atsigavimo. Bet jei tikėtume, kad recesijos dar nebus per atiinančius metus, tai pirkimo signalas @2.7070.
Akcijos
Tarpiniai rezultatai
Mastercard pozicija užsidarė su apsauginiu stopu.
| Sudėta orderių | 52 |
| Suveikė orderių | 42 |
| Užsidarė su apsauginiu stopu | 23 |
| Užsidarė su trailing stopu | 13 |
| Tarpinis rezultatas, doleriai/viena akcija | 103.76 |
| Tarpinis rezultatas, proc. | 1.59 |
Starbucks pozicijoje stopą leidžiam iki @87.26.
Forex
CHFJPY pozicija sėkmingai užsidarė. Pelnas – 441 punktas
USDSEK pozicijoje stopą keliam iki @9.78530.
AUDNZD pozicijoje stopą leidžiam iki @1.08049.
Bendras pelnas – 13 053 punktai.
EURCHF pirkimo signalas @1.10395.
Svaro diena
Svaras sterlingų praėjusią savaitę pakilo į naujas kelių mėnesių aukštumas dėl Brexit derybų proveržio, kuris greičiausiai lems paskutinės minutės dylą. O kartu su viltimis, kad kažkada susitars ir JAV su Kinija, pažadino investuotojų rizikos apetitą.
Toks svaro spurtas nunešė stogus visose svaro porose. Net Šveicarijos frankas užsilenkė prie monarchiją… Bet neskubėkite atsipalaiduoti. Jei artimiausiu metu kas nors iš B.Johnson pusės nuskambės ne taip, turėsime kolapsą svaro rinkoje. Gausis tada ne svaras, o kažkokia London uncija.
GBPCAD pirkimo signalas @1.68208.
GBPJPY pirkimo signalas @137.895.
GBPUSD pirkimo signalas @1.27070.
GBPCHF pirkimo signalas @1.26732.
GBPSEK pirkimo signalas @12.45476.