Beveik visi spekuliantai praranda pinigus. Kaip to išvengti???

Visi spekuliantai praranda

Egzistuoja toks mitas, kad net 95% visų pasaulio spekuliantų pinigus praranda. Mitas lieka mitu, tegu sau būna, tačiau skaičiai kažkaip visiškai ne spekuliantų naudai.

Antra vertus, tuos skaičius galėjo kažkas išsigalvoti ir paleisti viešon erdvėn. O, kaip žinia, internetan paleistas žvirblis vanagu sugrįžta.

Bet mes nebūkime naivūs ir reikalaukime tikslaus statistinio tyrimo. Gandais sotus nebūsi. Ir kaip reikalavo vienas (nepamenu kuris) fondų valdytojas, “Faktai, kur faktai?!”



Ir toks tyrimas buvo atliktas. Ir ką jūs manote? O gi reikalai dar blogesni!!!

Kad būtų paprasčiau, rezultatai suvesti į kelis svarbiausius punktus. Juos ir pateikiam.

Tyrimų rezultatai

  1. 80% visų day-treiderių iš rinkos iškrenta per pirmus dvejerius metus. 1
  2. Apie 40% iškrenta jau per pirmą mėnesį. Virš trejų metų išsilaiko tik 13%. Po penkerių metų lieka 7% remain. 1
  3. Nežiūrint to, kad net 60% sandorių yra pelningi, pelningos pozicijos uždaromos net 50% dažniau nei nuostolingos. 2
    Beveik visi spekuliantai praranda pinigus. Kaip to išvengti???
    Asociatyvus pav. iš interneto

     

  4. Vidutinis individualus investuotojas lenkia rinkos indeksą 1.5% per metus. Aktyvus prekiautojas indeksą lenkia 6.5% per metus. 3
  5. Daytreideriai su gerais ir stipriais praeities rezultatais pelnus užsidirba ir ateityje. Bet tik 1% gali prognozuoti savo grynąjį pelną (atskaičius komisinius). 1
  6. Turėdami net 10 metų nuostolingos prekybos istoriją, treideriai vis dar prekiauja. Tai reiškia, kad spekuliantai ignoruoja signalus apie jų nesugebėjimą būti treideriais. 1
  7. Pelningi spekuliantai uždirba po nedaug – vidutiniškai po 1.6% nuo visų sandorių per metus. Tačiau jie labai aktyvūs. 1
  8. Pelningi spekuliantai prekiauja dažniau už nepelningus. 1
  9. Neturtingi žmonės didelę pajamų dalį išleidžia loterijoms. Proporcija išauga, kai jų pajamos sumažėja. 4
  10. Investuotojai su mažomis pajamomis linkę į portfelius įtraukti daugiau rizikingų akcijų, savo tikslams pasiekti.4
  11. Vyrai spekuliuoja dažniau už moteris; nevedę dažniau už vedusius. 5
  12. Neturtingi jauni mietų žmonės, priklausantys specifinės mažumų grupėms, dažniausiai investuoja į loterijos tipo akcijas. 5
  13. Investuotojai linkę pardavinėti pelningas pozicijas, o nuostolingas laikyti. 6
  14. Investuotojai mėgsta pirkti vėl tas pačias akcijas, kurios praeityje atnešė pelną. Rečiau perka akcijas, praeityje atnešusias nuostolius. 9
  15. Analizių ir tyrimo dažnio padidinimas numato aukštesnę grąžą jau per ateinančias dvi savaites. 10
  16. Individualūs investuotojai sudaro daugiau sandorių, jei dauguma jų būna sėkmingi. 11
  17. Spekuliantai nelinkę mokintis spekuliuoti. Traders don’t learn about trading. “Trading to learn” is no more rational or profitable than playing roulette to learn for the individual investor.1
  18. Pavyzdžiui, vien tik Taivane investuotojų ir spekuliantų praradimai lygūs 2% nuo šalies BVP.
  19. Investuotojai mėgsta pirkti to sektoriaus akcijas, kuriame dirba patys.
  20. Spekuliantai ir investuotojai su aukšti IQ yra linkę pirkti investicinius fondus ir turėti portfelyje daugiau akcijų. Tačiau grąža iš diversifikacijos, kaip taisyklė, būna mažesnė.

O kad tai nepasirodytų kaip eilinis žvirblis internete, pateikiamos tų mokslininkų monografijų sąrašas:

– 1Barber, Lee, Odean (2010): Do Day Traders Rationally Learn About Their Ability?
– 2Odean (1998): Volume, volatility, price, and profit when all traders are above average
– 3Barber, & Odean (2000): Trading is hazardous to your wealth: The common stock investment performance of individual investors
– 4 Kumar: Who Gambles In The Stock Market?
– 5 Barber, Odean (2001): Boys will be boys: Gender, overconfidence, and common stock investment
– 6Calvet, L. E., Campbell, J., & Sodini P. (2009). Fight or flight? Portfolio rebalancing by individual investors.
–7Barber, B. M., Lee, Y., Liu, Y., & Odean, T. (2009). Just how much do individual investors lose by trading?
– 8Gao, X., & Lin, T. (2011). Do individual investors trade stocks as gambling? Evidence from repeated natural experiments
– 9Strahilevitz, M., Odean, T., & Barber, B. (2011). Once burned, twice shy: How naïve learning, counterfactuals, and regret affect the repurchase of stocks previously sol.
– 10Da, Z., Engelberg, J., & Gao, P. (2011). In search of attention
– 11De, S., Gondhi, N. R. & Pochiraju, B. (2010). Does sign matter more than size? An investigation into the source of investor overconfidence

Išvada Nr. 1

Tyrimai parodo, kad dauguma investuotojų priima sprendimus prekiauti ne atlikę analizę, o grynai emocijomis. Jie paprasčiausiai pamiršta, kad spekuliavimas yra profesija, reikalaujanti įgūdžių ir įrankių. Ypač teisingo įrankių naudojimo.

O įgūdžiai susiformuoja tik per metus. Todėl svarbiausia nereikia tikėtis tapti milijonieriumi vos tik pradėjote prekiauti. Taip nebūna. O jei net staiga ir tapote milijonieriumi, tai prieš jus neįveikiamas iššūkis tuos milijonus išsaugoti, jei toliau prekiaujate.

Rinka mums suteikia galimybes užsidirbti. Ir tik darbu bei teisingai naudojamais įrankiais mes gauname pelną. Be darbo nebūna ir pelno. Šio dėsnio nepaneigė dar niekas niekada.

Išvada Nr. 2

Investuok į savo žinias. Niekada dėl to nepasigailėsite. Nes atitinkamų žinių kapitalas, kaip ir pradinis piniginis kapitalas, tiesiog būtinas pradedant spekuliuoti ir investuoti.

Mes nuolatos teikiame individualius nuotolinius Techninės analizės kursus. Spausk mygtuką ir pradėk įgyvendinti savo svajones!

Beveik visi spekuliantai praranda pinigus. Kaip to išvengti???

Šaltinis: https://www.tradeciety.com

Facebook Komentarai
%d bloggers like this: